1. صفحه اصلی
  2. مقالات بورس
  3. سبدگردان
  4. استراتژی سبدگردانی برای بازار نزولی

استراتژی سبدگردانی برای بازار نزولی

استراتژی سبدگردانی برای بازار نزولی

سبدگردان با توجه به عواملی مانند شرایط حاکم بر بازار، سطح کارایی آن، میزان ریسک پذیری، اندازه و حجم پرتفوی، انتظار و توقع سرمایه‌گذار و افق زمانی مد نظرش در قرارداد سبدگردانی از استراتژی‌های متفاوتی استفاده می‌کند. از طرفی وضع بازار این طور نیست که همیشه روندی صعودی و رو به رشد داشته باشد. گاهی جو بازار، منفی می‌شود. در ادامه این جو یعنی بازار نزولی کمی شرح داده می‌شود و سپس استراتژی‌های پیشنهادی در سبدگردانی با توجه به این وضعیت نزولی معرفی می‌گردد. پس در این نوشته با ما همراه باشید.

شرایط بازار نزولی 

گاهی تولیدات شرکت‌های بورسی کم می‌شود و یا فروش کمی دارند، گاهی نیز سودآوری آنها کاهش می‌یابد. طوری که EPS کم می‌شود و به تبع آن، قیمت سهم نزول می‌کند. این روند نزولی می‌تواند بر اثر خبر ناخوشایندی مانند وقوع جنگ، شیوع بیماری اپیدمی، افزایش بهره بانک‌ها، قوانین جدید و سخت گیرانه، تحریم‌های بین‌المللی باشد که طبیعی است تا سبب ریزش قیمت سهام و ایجاد بازار نزولی شود. در واقع، با کم شدن تقاضا، قیمت کاهش می‌یابد و صف‌های فروش شکل می‌گیرند.

شرایط بازار نزولی

سبدگردانی در بازار نزولی

شرایط سبدگردان در روند نزولی بازار، سهام کمتری خریداری خواهد کرد. او سعی می‌کند تا به خرید اوراق بهادار با درآمد ثابت بپردازد. اوراق مشارکت و یا اخزا دو گزینه مناسب برای خرید در این شرایط هستند. او همچنین، حجم سرمایه گذاری خود را کاهش خواهد داد. در شرایط منفی و نزولی بازار، یکی از استراتژی‌های مورد استفاده در سبدگردانی، سیو سود است. بنابراین با اصلاح سبد، به سیو سود می‌پردازند. یکی دیگر از این استراتژی‌ها در زمان تنزل قیمت‌ها، خارج کردن سرمایه و امتقال آن به بازاری دیگر می‌باشد. سبدگردان نوع سرمایه گذاری را تغییر می‌دند و قسمتی از سرمایه‌گذاری در بازار سهام را به بازاری امن‌تر تبدیل می‌سازد.

توجه به ارزش ذاتی سهام در بازار نزولی

یکی دیگر از استراتژی‌های در پیش گرفته شده، محاسبه ارزش واقعی سهام است. حتی در بازار منفی هم سهام‌هایی ارزنده وجود دارند که قیمتی کم‌تر از قیمت ذاتی‌شان دارند. در بازار نزولی که صف‌های فروش گسترده است و قیمت‌ها به شدت، افت می‌کنند، شناسایی این گونه سهام و خرید آنها در کف برای یک سبدگردانی با بازه زمانی بلندمدت و گاهی میان مدت، سود زیادی به همراه دارد. یک سبدگردان آگاه که دید تحلیلی هم دارد، به فاکتورهایی مانند قیمت‌های جهانی محصولات صنعتی مثل کامادیتی، نرخ ارز، بررسی‌ نمودارهای تکنیکالی و موارد دیگر توجه می‌کند و تصمیمات خود را مبنی بر خرید و فروش سهام عملی می‌سازد.

سبدگردان و استفاده از روش غیرمستقیم در تخصیص سبد

سبدگردان حرفه‌ای در روزهای منفی و بازار نزولی به عوامل رشد و یا افت سهام می‌پردازد و تصمیماتی منطقی اتخاذ می‌کند. ویژگی‌‌های متمایز و ممتازی برای سبدهای سرمایه‌گذاری وجود دارد. او می‌تواند میزانی از پرتفوی را به صندوق‌های سرمایه‌گذاری که حتی ممکن است، کارکردی کوتاه مدت نیز، داشته باشند، بگذارد. البته، سبدگردان‎‌هایی هم هستند که دیدی بلندمدت حتی تا 15 سال دارند!

  برخی از شرکت های سبدگردانی در شرایط منفی، در چیدمان سبد سرمایه‌گذاری از سهام تدافعی هم استفاده می‌کنند. این سهام حتی در بازار منفی محصولاتی پرفروش دارند و سود خوبی خواهند داد. این محصولات گاهی از اقلام ضروری و مورد نیاز مردم می‌باشند. این گونه سهام می‌تواند مربوط به صنایع دارویی، خرده‌فروشی و غذایی باشد. زیرا حتی در بدترین شرایط اقتصادی جامعه نیز، فروش زیادی خواهد داشت.

سبدگردان و استفاده از روش غیرمستقیم در تخصیص سبد

بازار نزولی و استراتژی سبدگردانی

در زیر برخی از استراتژی‌هایی که می‌توان در روند نزولی بازار مد نظر قرار داد، بیان می‌شوند:

  • انجام معامله در خلاف جهت روند
  • خرید و فروش پله‌ای
  • خرید در یک پله با رعایت حد ضرر و فروش پله‌ای
  • کم کردن میانگین
  • نوسان گیری
  • شکار سهام بنیادی با ارزش ذاتی بیشتر از قیمت سهم

نتیجه گیری

در این مقاله، درباره سبدگردانی توضیحات مختصری داده شد. سپس شرایط بازار نزولی را بیان کردیم. در ادامه در رابطه با بازار نزولی و استراتژی سبدگردانی در این بازار توضیحاتی دادیم. برای به کارگیری تک تک این استراژی‌ها، مقالات و آموزش‌هایی در سایت موجود است که مطالعه هر کدام دست شما را برای جلوگیری از ضرر و کسب سود بیشتر، راهنمایی می‌کند. قطعا شما در شرایط بازار نزولی، تجارب مثبت و یا منفی زیادی دارید. از بیان نظرات و تجارب شما در زمینه سبدگردانی در بازار نزولی خوشنود خواهیم شد. پس لطفا آنها را با ما به اشتراک بگذارید. موفق و پرسود باشید.

در این باره بیشتر بخوانید

0 نفر این مطلب برایشان مفید بوده است.
0 نفر این مطلب برایشان مفید نبوده است.
×
پشتیبانی فروش (خانم طاهر)
موبایل 09304891297
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_8
داخلی 103
پشتیبانی فروش (خانم حسنی)
موبایل 09104737258
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_1
داخلی 101
سبد گردانی (آقای اشتری)
موبایل 09304891628
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_7
داخلی 202
پشتیبانی فروش (آقای فرشاد)
موبایل 09026762179
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_18
داخلی 107
پشتیبانی فروش (آقای رستمی)
موبایل 09304890560
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_32
داخلی 113
پشتیبانی فروش (آقای میرانی)
موبایل 09034561556
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_21
داخلی 116
پشتیبانی فروش (خانم فرامرزی)
موبایل 09101364784
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_1
داخلی 102
پشتیبانی فروش (خانم منصوری)
موبایل 09304891085
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_9
داخلی 104
سبد گردانی (خانم عظیمی)
موبایل 09035948033
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_31
داخلی 205
سبد گردانی (آقای محمدی)
موبایل 09933751765
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_35
داخلی 204
سبد گردانی (آقای یاراحمدی)
موبایل 09037236791
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_39
داخلی 203
سبد گردانی (آقای زارع)
موبایل 09037298168
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_37
داخلی 201
پشتیبانی فروش (خانم جعفری)
موبایل 09104738165
واتساپ شروع گفتگو
تلگرام @Armteam_admin_16
داخلی 109
شماره تماس دفتر
شماره تماس دفتر