بهترین ارزهای دیفای در سال 2025

در سال‌ های اخیر، امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) به یکی از محبوب ‌ترین بخش ‌های صنعت ارزهای دیجیتال تبدیل شده است و با حذف واسطه ‌ها، امکان مدیریت دارایی ‌ها را به ‌صورت مستقل فراهم کرده است. اتریوم (Ethereum) به ‌عنوان بستر اصلی دیفای، با استفاده از قراردادهای هوشمند، زیرساختی امن و غیرمتمرکز برای توسعه این اکوسیستم ایجاد کرده است. از جمله پروژه‌ های پیشرو در این حوزه می‌ توان به صرافی غیرمتمرکز یونی ‌سواپ (Uniswap)، پلتفرم وام‌ دهی آوه (Aave)، استیبل ‌کوین DAI و پروژه میکر دائو (MakerDAO) اشاره کرد که هرکدام نقش مهمی در گسترش خدمات مالی غیرمتمرکز ایفا می کنند. در ادامه به معرفی بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 می پردازیم برای آشنایی بیشتر تا انتهای مطلب با ما همراه باشید.

معرفی بهترین ارزهای دیفای در سال 2025

یونی ‌سواپ (UNI)

یونی‌ سواپ یکی از برجسته ‌ترین پروتکل ‌های دیفای است که با استفاده از مدل بازارساز خودکار (AMM) بر بستر اتریوم، امکان تبادل توکن ‌ها را بدون نیاز به واسطه فراهم می ‌کند. این پلتفرم با ارزش کل قفل‌ شده (TVL) حدود 4.83 میلیارد دلار، یکی از بزرگ ‌ترین پروژه ‌های دیفای محسوب می‌ شود و نقش کلیدی در رشد اکوسیستم مالی غیرمتمرکز ایفا کرده است. یونی ‌سواپ با حذف واسطه ‌ها و استفاده از قراردادهای هوشمند، امنیت و شفافیت بالایی در معاملات ارائه می ‌دهد و به کاربران اجازه می‌ دهد با تامین نقدینگی، توکن UNI پاداش دریافت کنند.

مزایا و معایب یونی‌ سواپ 

از مهم ‌ترین مزایای یونی‌ سواپ می‌ توان به معاملات غیرمتمرکز، امنیت بالا، امکان کسب درآمد از طریق استیکینگ و حاکمیت مشارکتی اشاره کرد. با این حال، این پلتفرم محدودیت ‌هایی نیز دارد، از جمله پشتیبانی نکردن از توکن ‌های خارج از شبکه اتریوم، نیاز به پرداخت کارمزد با ETH و الزام استفاده از کیف‌ پول ‌های غیر حضانتی. این چالش ‌ها ممکن است برای برخی کاربران، به‌ ویژه تازه‌ واردان، مانع استفاده از این پلتفرم شود.

آوه (AAVE)

آوه یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که امکان وام دهی و وام گیری ارزهای دیجیتال را بدون نیاز به واسطه فراهم می کند. این پروتکل که روی 14 بلاک چین مختلف از جمله اتریوم، آوالانچ و آربیتروم فعال است، دارای ارزش کل قفل شده (TVL) حدود 23.8 میلیارد دلار می باشد. کاربران می توانند با سپرده گذاری دارایی های خود در استخرهای نقدینگی سود کسب کنند یا با وثیقه گذاری، وام دریافت نمایند. آوه همچنین استیبل کوین اختصاصی خود به نام GHO را ارائه می دهد که ارزش آن برابر با 1 دلار آمریکا است.

مزایا و معایب آوه

از مزایای آوه می توان به عدم نیاز به احراز هویت، رابط کاربری ساده و سازگاری با کیف پول های متامسک و کوین بیس ولت اشاره کرد. این پلتفرم در نسخه سوم خود سرعت تراکنش ها را افزایش و هزینه ها را کاهش داده است. با این حال معایبی مانند احتمال لیکویید شدن وثیقه بدون هشدار، محدودیت در تنوع توکن ها در برخی شبکه ها و سودآوری استیکینگ فقط در مقیاس های بزرگ از چالش های این پلتفرم محسوب می شوند. آوه بیشتر مناسب کاربران حرفه ای است که می خواهند دارایی های دیجیتال خود را به صورت فعال مدیریت کنند.

چین لینک

چین لینک به عنوان یکی از مهم ترین شبکه های اوراکل غیرمتمرکز، پلی میان دنیای خارج و قراردادهای هوشمند ایجاد کرده است. این پروژه با ارائه داده های دقیق و قابل اعتماد به پروتکل های دیفای، نقش کلیدی در عملکرد صحیح سیستم های وام دهی، استیبل کوین ها و صرافی های غیرمتمرکز ایفا می کند. چین لینک با ارزش کل قفل شده مرتبط 45.92 میلیون دلاری، امنیت بیش از 32 میلیارد دلار دارایی دیجیتال را تضمین می کند. این شبکه علاوه بر تامین داده های قیمتی، خدمات پیشرفته ای مانند تابع تصادفی قابل اثبات (VRF) و پروتکل تعامل پذیری بین زنجیره ای (CCIP) ارائه می دهد که توسعه برنامه های دیفای را متحول کرده است.

مزایا و معایب چین لینک

چین لینک با مزایایی همچون اتصال ایمن به داده های خارجی، مقیاس پذیری بالا و قابلیت همکاری با بلاک چین های مختلف، به یکی از قابل اعتمادترین اوراکل های بازار تبدیل شده است. این شبکه از شهرت بالایی در حفظ یکپارچگی داده ها برخوردار است. با این وجود، هزینه های عملیاتی بالا، محدودیت در سفارشی سازی داده ها و متن باز بودن سیستم از معایب آن محسوب می شوند که ممکن است برای برخی کاربران چالش ایجاد کند. این محدودیت ها باعث شده چین لینک نتواند به طور کامل پاسخگوی تمام نیازهای خاص توسعه دهندگان باشد.

میکر دائو (MKR)

میکر دائو (MKR)، یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که بر بستر بلاک چین اتریوم ایجاد شده و به تولید استیبل‌ کوین DAI کمک می کند. این پروتکل تحت مدیریت یک سازمان مستقل غیرمتمرکز به نام میکر دائو قرار دارد که به دارندگان توکن MKR اجازه می ‌دهد در رای‌ گیری‌ ها شرکت کرده و در تصمیم گیری‌ های مربوط به آینده پروتکل تاثیرگذار باشند. 

در حال حاضر، مجموع دارایی قفل‌ شده در میکر بیش از 5.69 میلیارد دلار است و کاربران می ‌توانند با وثیقه‌ گذاری دارایی ‌های دیجیتال، DAI تولید کنند و از آن برای معاملات، پس ‌انداز یا سرمایه ‌گذاری استفاده نمایند. این ساختار دسترسی غیرمتمرکز به وام ‌ها را فراهم کرده و موقعیت میکر را در میان پلتفرم ‌های برجسته دیفای تثبیت کرده است.

مزایا و معایب میکر دائو

استیبل ‌کوین غیرمتمرکز DAI با مزایای قابل توجهی مانند گردش مالی بیش از 5.3 میلیارد دلار در بازار و پشتیبانی بیش از 400 اپلیکیشن و صرافی، به یکی از گزینه‌ های محبوب در فضای دیفای تبدیل شده است. با این حال، چالش ‌هایی نیز دارد، از جمله عملکرد ضعیف در زمان سقوط قیمت اتریوم در مارس 2020 که منجر به از دست رفتن وثیقه برخی کاربران شد.

کاهش ارزش توکن MKR به دلیل عرضه جدید پس از بحران مذکور و عدم شفافیت قانونی در مورد وضعیت این توکن. همچنین، پذیرش وثیقه ‌های متمرکز مانند استیبل ‌کوین ‌های دیگر، خطر سانسور را افزایش داده است. علاوه بر این، نیاز به وثیقه‌ گذاری بالا و نوسانات قیمتی DAI در مقایسه با استیبل ‌کوین ‌های متمرکز، از دیگر معایب آن محسوب می ‌شود.

لیدو دائو (LDO)

لیدو دائو یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 در حوزه استیکینگ نقد شونده (لیکوئید استیکینگ) است که به کاربران اجازه می‌ دهد دارایی‌ های مبتنی بر اثبات سهام (PoS) مانند اتریوم، سولانا و پالیگان را استیک کنند، بدون اینکه دارایی ‌هایشان برای مدت طولانی قفل شود. کاربران در ازای استیک کردن، توکن‌ های نقد شونده مانند stETH دریافت می کنند که می‌ توانند از آنها در سایر پروتکل ‌های دیفای برای کسب درآمد بیشتر استفاده کنند. این ویژگی لیدو را به یک راه‌ حل انعطاف‌ پذیر و کاربر پسند برای مشارکت در شبکه‌ های PoS تبدیل کرده است، بدون نیاز به راه ‌اندازی نود یا زیر ساخت ‌های فنی پیچیده.

مزایا و معایب لیدو دائو

لیدو دائو (LDO) با ارائه توکن‌ های مشتقه مانند stETH، نقد شوندگی را برای کاربران حفظ می‌ کند و آنها می ‌توانند بدون قفل کردن دارایی ‌های خود از سود استیکینگ بهره‌ مند شوند. این پلتفرم به حداقل مقدار توکن یا دانش فنی خاصی نیاز ندارد و کاربران به راحتی می ‌توانند دارایی‌ های خود را استیک کنند. علاوه بر این، لیدو از چندین بلاک چین پشتیبانی می ‌کند و به کاربران آزادی انتخاب شبکه مورد نظر خود را می ‌دهد.

با این حال، این پروژه وابسته به امنیت قراردادهای هوشمند خود است و هرگونه آسیب‌ پذیری در این قراردادها می‌ تواند خطراتی برای کاربران ایجاد کند. همچنین، احتمال تمرکز قدرت در میان برخی از اعتبارسنج ‌ها وجود دارد که ممکن است به مرور زمان به چالشی برای غیرمتمرکز بودن سیستم تبدیل شود.

آوالانچ (AVAX)

آوالانچ (AVAX)، یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که با معماری منحصر به فرد خود توانسته سرعت بالا، مقیاس ‌پذیری و امنیت را همزمان ارائه دهد. این شبکه با الگوریتم اجماع پیشرفته قادر به پردازش هزاران تراکنش در ثانیه است و تعادل مناسبی بین سه اصل کلیدی سرعت، امنیت و تمرکز زدایی ایجاد کرده است. این ویژگی‌ ها آوالانچ را به بستری ایده ‌آل برای توسعه برنامه‌ های غیرمتمرکز، به ویژه در حوزه امور مالی غیرمتمرکز تبدیل نموده است.

در حال حاضر ارزش کل دارایی ‌های قفل شده در اکوسیستم آوالانچ به حدود 1.48 میلیارد دلار می رسد و میزبان پروتکل‌ های معروفی مانند Aave و SushiSwap است. سازگاری کامل با ماشین مجازی اتریوم (EVM) مهاجرت پروژه ‌های دیفای به این شبکه را بسیار ساده کرده است. با توجه به تراکنش ‌های فوق ‌العاده سریع و کارمزدهای ناچیز، آوالانچ به یکی از محبوب ‌ترین پلتفرم ‌ها در میان کاربران و توسعه‌ دهندگان دیفای تبدیل شده است.

مزایا و معایب آوالانچ

پلتفرم آوالانچ با ارائه سرعت پردازش بالا و ساختار تشویقی موثر، توانسته است توجه زیادی را در حوزه دیفای جلب کند. این شبکه به ‌طور خاص برای میزبانی انواع پروژه ‌های بلاک چینی، از جمله برنامه ‌های مالی غیرمتمرکز، متاورس و بازی ‌های مبتنی بر بلاک چین طراحی گردیده است. با این حال، این پلتفرم با چالش ‌هایی نظیر رقابت شدید با اتریوم و نیاز به استیک حداقل 2000 توکن AVAX برای اعتبارسنجی مواجه است. 

از جمله مزایای این شبکه می‌ توان به پردازش سریع تراکنش ‌ها، ساختار پاداش ‌دهی جذاب برای مشارکت‌ کنندگان و قابلیت پشتیبانی از پروژه‌ های متنوع بلاک چینی اشاره کرد. در عوض، معایبی نظیر رقابت سنگین با دیگر پلتفرم‌ ها، الزام استیک کردن مقدار قابل توجهی از توکن‌ ها و همچنین نبود مجازات مالی برای ولیدیتورهای بی‌ دقت یا مخرب به چالش ‌های آن اضافه می ‌شود.

ثورچین (RUNE)

ثورچین، یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که با معماری چندارزی و قابلیت تبادل کراس ‌چین، امکان مبادله مستقیم دارایی‌ های دیجیتال بین شبکه ‌های مختلف مانند بیت ‌کوین و اتریوم را بدون نیاز به واسطه فراهم می‌ کند. این فناوری محدودیت ‌های موجود در مبادلات بین شبکه ‌ای را از بین برده و تجربه کاربری یکپارچه ‌ای ایجاد کرده است.

ثورچین با ارائه محیطی غیرمتمرکز و سازگار، نقش کلیدی در افزایش نقدینگی بازارهای دیفای ایفا می کند. کاربران می‌ توانند با واریز دارایی ‌های خود به استخرهای نقدینگی این پلتفرم، درآمد غیر فعال کسب کنند. در حال حاضر ارزش کل دارایی‌ های قفل ‌شده در این اکوسیستم به 157 میلیون دلار رسیده که نشان ‌دهنده اعتبار و مقبولیت این پروتکل در میان فعالان بازار است.

مزایا و معایب ثورچین 

ثورچین (RUNE) با مزایای قابل توجهی همچون عملکرد کراس چین بدون نیاز به دارایی های بسته بندی شده، مدیریت کاملا غیرمتمرکز نقدینگی و امکان کسب درآمد منفعل از طریق استیکینگ و تامین نقدینگی، به یکی از پروتکل های مطرح در حوزه دیفای تبدیل شده است. این پلتفرم با امنیت بالا و مقاومت در برابر حملات، همراه با حمایت جامعه و سرمایه گذاران بزرگ، موقعیت مناسبی در بازار ایجاد کرده است.

با این حال، استفاده از این پلتفرم برای کاربران تازه کار ممکن است پیچیده باشد و نوسانات شدید قیمتی توکن RUNE می تواند چالشی برای سرمایه گذاران ایجاد کند. همچنین، اگرچه امنیت شبکه بالا ارزیابی می شود اما همچنان احتمال وجود آسیب پذیری های احتمالی وجود دارد. علاوه بر این، عملکرد این پروتکل تا حد زیادی به روند کلی بازار دیفای وابسته است که این موضوع می تواند بر ثبات آن تاثیرگذار باشد.

پنکیک سواپ

پنکیک سواپ (CAKE) یکی از صرافی های غیرمتمرکز پیشرو و یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که بر روی زنجیره هوشمند بایننس فعالیت می کند. این پلتفرم به کاربران اجازه می دهد تا بدون نیاز به واسطه، توکن های مختلف را به صورت مستقیم و با سرعت بالا مبادله کنند. پنکیک سواپ با استفاده از مدل بازارساز خودکار (AMM)، نقدینگی لازم برای معاملات را فراهم می کند و نقش مهمی در توسعه اکوسیستم دیفای ایفا می نماید.

در حال حاضر ارزش کل دارایی های قفل شده در این پلتفرم به حدود 1.76 میلیارد دلار رسیده است. این صرافی امکانات متنوعی از جمله استیکینگ، فارمینگ و شرکت در قرعه کشی ها را ارائه می دهد که همگی در جذب کاربران بیشتر و گسترش فعالیت های دیفای موثر بوده اند. تنوع خدمات و کاربرپسند بودن این پلتفرم، آن را به یکی از گزینه های محبوب در میان فعالان بازار تبدیل کرده است.

مزایا و معایب پنکیک سواپ

پنکیک سواپ (CAKE) با مزایای قابل توجهی مانند مدل توکنومیکس کاهشی که شامل سوزاندن توکن ها می شود، سیستم استیکینگ انعطاف پذیر (هم با قفل و هم بدون قفل) و فرصت های جذاب ییلدفارمینگ به یکی از پلتفرم های محبوب دیفای تبدیل شده است. این صرافی از تعداد زیادی توکن BEP-20 پشتیبانی می کند و با سرعت بالای تراکنش ها و کارمزد کم 0.25 درصدی، تجربه کاربری مطلوبی ارائه می دهد.

با این حال، پنکیک سواپ وابستگی کامل به زنجیره هوشمند بایننس دارد و با عدم قطعیت های قانونی و مقرراتی مواجه است. خطرات امنیتی مربوط به قراردادهای هوشمند و پیچیدگی مفاهیم دیفای برای کاربران تازه کار از دیگر چالش های این پلتفرم محسوب می شوند. همچنین کاربران در معرض ریسک ضرر ناپایدار (Impermanent Loss) هنگام مشارکت در استخرهای نقدینگی قرار دارند که نیاز به توجه و مدیریت دقیق دارد.

هایپرلیکوئید (HYPE)

هایپرلیکوئید، یک پلتفرم معاملاتی غیرمتمرکز پیشرفته و یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که بر روی بلاک چین اختصاصی خود توسعه یافته و خدمات معاملات اسپات و قراردادهای دائمی را ارائه می ‌دهد. این پلتفرم با بهره‌گیری از مدل دفتر سفارش زنجیره ‌ای، تمامی تراکنش‌ ها را به صورت شفاف در بلاک چین ثبت می‌ کند و در عین حال سرعتی قابل مقایسه با صرافی ‌های متمرکز ارائه می ‌دهد. در حال حاضر ارزش کل دارایی ‌های قفل شده در این پلتفرم به 17 میلیون دلار رسیده است.

هایپرلیکوئید با تمرکز بر افزایش امنیت، شفافیت و سرعت معاملات غیرمتمرکز، امکان استفاده از اهرم تا 50 برابر و دسترسی به نقدینگی عمیق را برای معامله‌ گران فراهم کرده است. این قابلیت‌ ها که به کاربران اجازه می ‌دهد معاملات بزرگ را با ثبات قیمتی بالا و در محیطی کاملا غیرمتمرکز انجام دهند، جایگاهی منحصر به فرد در اکوسیستم دیفای برای این پلتفرم ایجاد کرده است.

مزایا و معایب هایپرلیکوئید 

هایپرلیکوئید (HYPE) با ارائه گزینه های معاملاتی پیشرفته و استخرهای نقدینگی که کاملا متعلق به جامعه کاربران است، جایگاه ویژه ای در بازار دیفای دارد. این پلتفرم با تراکنش های فوق سریع و هزینه های پایین گس و معاملات، تجربه کاربری مطلوبی ایجاد کرده است. با این حال، هایپرلیکوئید از سپرده های فیات پشتیبانی نمی کند و فاقد قابلیت چند زنجیره ای است که می تواند محدودیت هایی برای برخی کاربران ایجاد کند. همچنین پیچیدگی رابط کاربری و امکانات آن ممکن است برای تازه واردان به حوزه دیفای چالش برانگیز باشد. این عوامل اگرچه از محبوبیت پلتفرم نمی کاهد اما زمینه هایی برای بهبود و توسعه آینده محسوب می شوند.

ژوپیتر (JUP)

ژوپیتر (JUP)، یکی از بهترین ارزهای دیفای در سال 2025 است که یک سامانه غیرمتمرکز و تجمعی برای سواپ توکن‌ ها است که بر بستر بلاک چین سولانا طراحی شده است و با بهره‌ گیری از مسیریابی معاملات میان چندین صرافی غیرمتمرکز، سریع ‌ترین و با کمترین لغزش ممکن را ارائه می‌ دهد. این پلتفرم با امکاناتی مشابه صرافی ‌های متمرکز، نقش چشمگیری در توسعه و تسهیل استفاده از امور مالی غیرمتمرکز (دیفای) بر روی شبکه سولانا ایفا می‌ کند و ارزش کل قفل ‌شده آن به حدود 2.5 میلیارد دلار می ‌رسد.

مزایا و معایب ژوپیتر

مزایای این اکوسیستم شامل قدرت و پویایی در حال توسعه آن، حمایت و رشد قوی جامعه، تشویق به مشارکت فعال از طریق جوایز متنوع و برنامه ‌های تشویقی بلندمدت(مانند برنامه Carrots) و همچنین پتانسیل بالای رشد قیمت است. در عین حال، این اکوسیستم با معایبی نیز مواجه است، از جمله نوسانات شدید قیمتی، احساس بازار نزولی و ریسک بالای سرمایه‌ گذاری، نگرانی ‌های جامعه در مورد توزیع ایردراپ و همچنین پیچیدگی در ساختار ایردراپ که منجر به عدم شفافیت کامل شده است.